Financial Calculators

Lengvai apskaičiuokite Jenseno alfa

Nustatykite savo investicinio portfelio rezultatus, palyginti su lyginamuoju indeksu.

Jenseno alfa skaičiuoklė

Table of contents

◦Jenseno alfa skaičiuoklė
◦Formulė
◦Kaip naudoti
◦DUK

Jenseno alfa skaičiuoklė

Jenseno alfa rodiklis yra finansų srityje naudojamas matas, skirtas investicinio portfelio rizikos pakoreguotam rezultatui nustatyti. Jis lygina portfelio grąžą su tuo, ko būtų galima tikėtis remiantis jo beta rodikliu, kuris matuoja jo kintamumą, palyginti su etalonu. Ši skaičiuoklė padeda investuotojams įvertinti, ar jų portfelis, pakoregavęs riziką, pranoko, ar atsiliko nuo rinkos.

Realiame pasaulyje Jenseno alfa gali būti ypač naudinga portfelio valdytojams ir individualiems investuotojams, norintiems įvertinti savo investavimo strategijų efektyvumą. Naudodami šią skaičiuoklę, galite įvesti savo portfelio grąžą, nerizikingą palūkanų normą, lyginamąjį indeksą ir portfelio beta koeficientą, kad nustatytumėte alfa vertę. Teigiama alfa rodo, kad portfelis, pakoregavęs riziką, pranoko lyginamąjį indeksą, o neigiama alfa rodo prastesnį našumą.

Formulė

Jenseno alfa apskaičiavimo formulė yra tokia:

jensensAlpha = (portfelio grąža – rizikaFreeRate) – beta versija * (benchmarkReturn – riskFreeRate)

Kur:

  • portfelio grąža yra bendra investicinio portfelio grąža.
  • nerizikingo turto, paprastai vyriausybės obligacijų, grąža.
  • benchmarkReturn yra lyginamojo indekso grąža.
  • beta yra portfelio kintamumo, palyginti su lyginamojo indekso, matas.

Kaip naudoti

  1. Įveskite nerizikingą palūkanų normą procentais. Ji dažnai apskaičiuojama pagal vyriausybės vertybinių popierių pajamingumą.
  1. Įveskite bendrą savo investicinio portfelio grąžą procentais.
  1. Pateikite lyginamojo indekso, su kuriuo lyginate, grąžą taip pat procentais.
  1. Įveskite savo portfelio beta vertę, kuri atspindi jo kintamumą, palyginti su etalonu.
  1. Spustelėkite skaičiavimo mygtuką, kad gautumėte Jenseno alfa.

DUK

Ką reiškia teigiama Jenseno alfa?

Teigiama Jenseno alfa rodo, kad portfelis, įvertinus riziką, pranoko savo lyginamąjį indeksą. Tai rodo, kad portfelio valdytojas savo investiciniais sprendimais padidino vertę.

Kaip apskaičiuojama beta?

Beta paprastai apskaičiuojama naudojant portfelio ir lyginamojo indekso istorinius grąžos duomenis. Ji matuoja portfelio grąžos jautrumą lyginamojo indekso grąžai.

Ar galiu naudoti šią skaičiuoklę bet kokiam investiciniam portfeliui?

Taip, šią skaičiuoklę galima naudoti bet kokiam investiciniam portfeliui, jei turite reikiamus duomenis: portfelio grąžą, nerizikingą palūkanų normą, lyginamąją grąžą ir beta koeficientą.