Financial Calculators

Apskaičiuokite savo Sortino santykį

Įvertinkite savo investicijų rezultatus naudodami „Sortino“ rodiklį.

Sortino santykio skaičiuoklė

Table of contents

◦Sortino santykio supratimas
◦Formulė
◦Kaip naudoti
◦DUK

Sortino santykio supratimas

Sortino rodiklis yra finansinis rodiklis, padedantis investuotojams įvertinti investicinio portfelio grąžą, pakoreguotą pagal riziką. Skirtingai nuo Sharpe rodiklio, kuris visą kintamumą laiko rizika, Sortino rodiklis daugiausia dėmesio skiria neigiamoms rizikoms, todėl yra aktualesnis matas investuotojams, kurie pirmiausia rūpinasi neigiama grąža. Šis rodiklis suteikia įžvalgų apie tai, kaip gerai investicija veikė, palyginti su tiksline grąža, kartu atsižvelgiant į pinigų praradimo riziką.

Praktiškai Sortino rodiklis yra ypač naudingas portfelio valdytojams ir individualiems investuotojams, norintiems įvertinti savo investicijų rezultatus, palyginti su konkrečiu lyginamuoju indeksu arba tiksline grąža. Pavyzdžiui, jei investuotojo tikslinė grąža yra 5 %, o faktinė grąža yra 8 %, tačiau jis patiria didelį kintamumą, Sortino rodiklis padės jiems suprasti, ar ta grąža yra patenkinama, atsižvelgiant į prisiimamos rizikos lygį.

Formulė

Sortino santykio apskaičiavimo formulė yra:

Sortino santykis = (faktinė grąža - tikslinė grąža) / nuokrypis nuo kainos

Kur:

  • Faktinė grąža yra investicijos pasiekta procentinė grąža.
  • Tikslinė grąža yra procentinė grąža, kurią investuotojas siekia pasiekti.
  • Neigiamos grąžos kintamumas matuoja neigiamos grąžos kintamumą, apskaičiuojamą kaip standartinis grąžos, kuri yra mažesnė už tikslinę grąžą, nuokrypis.

Kaip naudoti

  1. Lauke „Tikslinė grąža (%)“ įveskite norimą tikslinę grąžą procentais.
  1. Lauke „Faktinė grąža (%)“ įveskite faktinę jūsų investicijos grąžą.
  1. Lauke „Mažiausias nuokrypis (%)“ nurodykite neigiamo nuokrypio procentą.
  1. Spustelėkite mygtuką „Skaičiuoti“, kad gautumėte savo rūšiavimo rodiklį.

DUK

Ką rodo didelis Sortino rodiklis?

Didelis Sortino rodiklis rodo, kad investicija generavo didesnę grąžą už kiekvieną prisiimtą rizikos vienetą. Paprastai tai laikoma teigiamu rezultatu.

Kaip apskaičiuojamas nuokrypis nuo kainos?

Nuokrypis nuo kainos apskaičiuojamas imant neigiamos grąžos, kuri nukrenta žemiau tikslinės grąžos, standartinį nuokrypį. Jame atsižvelgiama tik į nuostolių kintamumą, o ne į visą grąžą.

Ar Sortino santykis gali būti neigiamas?

Taip, Sortino santykis gali būti neigiamas, jei faktinė grąža yra mažesnė už tikslinę grąžą, o nuokrypis nuo kritimo yra teigiamas. Tai rodo, kad investicija nepasiekė tikslinės grąžos, tuo pačiu metu patiriant ir kritimo riziką.