Finansielle Kalkulatorer

Kalkulator For Egenkapitalavkastning

Denne ROE-kalkulatoren lar deg raskt beregne ROE (avkastning på egenkapital) basert på nettoinntekten generert samt den totale egenkapitalen til selskapet/prosjektet.

Avkastning på egenkapital (ROE) kalkulator

$
$
ROE
?
laget med ❤️ av

Innholdsfortegnelse

Hva betyr avkastning på egenkapitalen?
Utvikling av aksjer og avkastning på egenkapital
ROE, Sustainable Growth Rate
Estimere vekstraten for utbytte
Bruk egenkapitalavkastning for å identifisere problemer
Inkonsekvent fortjeneste
Overdreven gjeld
Negativ nettoinntekt
Begrensninger på avkastningen på egenkapitalen
Avkastning på egenkapital vs. avkastning på investert kapital

Hva betyr avkastning på egenkapitalen?

ROE-ratingen til en aksje avhenger av hva som anses som normalt. For eksempel kan verktøy ha flere eiendeler og gjeld enn de tjener i nettoinntekt. Normale ROE-nivåer i forsyningssektoren kan være mindre enn 10 %. Normale ROE-nivåer kan være høyere for detalj- eller teknologibedrifter som har mindre balanse enn nettoinntekten.
Den beste tommelfingerregelen når man sikter etter ROE er å sikte på en ROE som er lik eller like over den for sin sektor (de innenfor samme bransje). Tenk på TechCo som et eksempel. TechCos ROE har vært stabil på 18 % gjennom årene sammenlignet med gjennomsnittet på 15 % for sine jevnaldrende. En investor kan konkludere med at TechCos ledelse har mestret kunsten å bruke sine eiendeler til å generere fortjeneste.
Relativt høye og lave ROE-rater vil variere fra en sektor eller bransje til den neste. Investorer kan imidlertid ta en snarvei og vurdere en avkastning på egenkapitalandel som er nær S&P 500 langsiktig gjennomsnitt (14%) som akseptabelt. Alt mindre enn 10 % anses som dårlig.

Utvikling av aksjer og avkastning på egenkapital

ROE kan brukes til å estimere utbyttevekstrater og bærekraftige vekstrater. Den forutsetter at forholdstallene er omtrent på linje med gjennomsnittet av jevnaldrende gruppe. ROE kan gi et utgangspunkt for fremtidige estimater av en aksjes vekstrate og utbyttevekst. Disse to beregningene er funksjoner hverandre og kan brukes for å gjøre det enklere å sammenligne like selskaper.
Multipliser ROE og retensjonsfaktoren for å estimere selskapets fremtidige vekst. Oppbevaringsgraden er prosentandelen av nettoinntekten som selskapet beholder eller investerer i fremtidig vekst.

ROE, Sustainable Growth Rate

Tenk deg at to selskaper har identiske ROEer og nettoinntekter, men forskjellige oppbevaringsforhold. Bedrift A sin ROE er 15 %. Det returnerer 30 % av nettooverskuddet til aksjonærene i utbytte. Selskap A beholder derimot 70 %. Business B er også en 15% ROE, men den returnerer bare 10% av nettoinntekten til aksjonærene. Dette gir den et retensjonsforhold på 90 %.
For selskap A er det 10,5 %. Dette er ROE multiplisert med retensjonsforholdet på 15 % ganger 70 %. Vekstraten i Business B er 13,5 %. Det er 15 % ganger 90.
Denne analysen kalles bærekraftig vekstratemodellering. Denne modellen er nyttig for investorer som ønsker å projisere fremtiden eller identifisere aksjer som har høy risiko for å bli for optimistiske med hensyn til bærekraftsveksten. Hvis en aksje vokser i en lavere hastighet enn dens bærekraftige hastighet, kan den bli undervurdert. Markedet kan også diskontere eventuelle risikable tegn. I begge tilfeller krever en vekstrate som er betydelig over eller under de bærekraftige prisene ytterligere undersøkelser.

Estimere vekstraten for utbytte

Selv om det ser ut til at Business B er mer attraktivt enn selskap A, tar det av denne grunn ikke hensyn til fordelene ved høyere utbytte. Det er mulig å endre beregningen for å bestemme aksjens vekst i utbytte. Dette kan være viktigere for inntektsinvestorer.
Utbytteavkastningen kan enkelt beregnes ved å multiplisere ROE ganger utbetalingsforholdet. Utbetalingsforholdet er prosentandelen som nettoinntekten returneres til vanlige aksjonærer via utbytte. Denne formelen gir en bærekraftig utbyttesats som favoriserer selskap A.
For å fortsette med forrige eksempel: Selskap A sin utbyttevekst er 4,5 % eller ROE multiplisert med utbetalingsforholdet (som er 15 % x 30). Business Bs yieldvekst for utbytte er 1,5 %. Det er 15 % ganger 10. Risikoer bør identifiseres hvis en aksje øker utbyttet mye raskere enn eller langsommere enn den bærekraftige vekstraten.

Bruk egenkapitalavkastning for å identifisere problemer

Det er forståelig å lure på hvorfor en ROE litt under eller over gjennomsnittet er bedre enn en ROE doblet, tredoblet eller høyere enn dens jevnaldrende gruppe. Aksjer med svært høy ROE kan være mer verdifulle.
En ekstremt høy ROE kan være en indikator på sterke bedriftsresultater. En ekstremt høy ROE kan imidlertid skyldes en liten egenkapitalbalanse sammenlignet med nettoinntjening, noe som kan indikere risiko.

Inkonsekvent fortjeneste

Ustabil fortjeneste er det første problemet som kan oppstå fra en høy ROE. LossCo er et selskap som har slitt i årevis. Hvert år registreres LossCo i egenkapitalbalansen som et "beholdt tap". Disse tapene representerer et tap og reduserer egenkapitalen.
La oss nå anta at LossCo har opplevd en økonomisk nedtur de siste årene og er tilbake til lønnsomhet. ROE-beregningens nevner er nå svært liten, som følge av år med tap. Dette gjør ROE misvisende høy.

Overdreven gjeld

Overdreven låneopptak er et annet problem som kan føre til høy ROE. En for stor mengde gjeld kan øke ROE ettersom egenkapital tilsvarer eiendeler minus gjeld. Jo høyere gjeld selskapet har, jo mer egenkapital kan det tape. Det er vanlig at et selskap låner store mengder kapital for å kjøpe tilbake aksjen. Dette kan føre til høyere inntjening per aksje (EPS), men påvirker ikke faktisk ytelse eller vekstrater.

Negativ nettoinntekt

Negativ nettoinntekt, samt negativ egenkapital, kan resultere i kunstig høy ROE. ROE skal aldri beregnes dersom selskapet har negativ egenkapital eller netto tap.
Negativ egenkapital kan føre til overdreven gjeld, inkonsekvent lønnsomhet og andre problemer. Selskaper som er lønnsomme og bruker kontantstrøm til å kjøpe tilbake aksjene sine, kan gjøre unntak fra denne regelen. Dette kan være et alternativ til å betale utbytte. Det kan imidlertid redusere egenkapitalen (tilbakekjøp trekker fra egenkapitalen) nok til at regnestykket blir negativt.
Et negativt ROE-forhold eller en ekstremt høy ROE bør undersøkes i alle tilfeller. Sjelden kan en negativ ROE skyldes utmerket ledelse eller et kontantstrømstøttet aksjekjøpsprogram, men dette er mindre sannsynlig. Ethvert selskap med negativ ROE kan ikke sammenlignes med aksjer med positiv ROE.

Begrensninger på avkastningen på egenkapitalen

En høy ROE kan imidlertid ikke alltid være et godt tegn. En overdreven ROE kan være en indikasjon på mange problemer som dårlig fortjeneste eller overdreven låneopptak. ROE til et selskap med netto tap, eller negativ egenkapital, kan ikke brukes til å analysere selskapet. Den kan heller ikke brukes mot selskaper som har en positiv ROE.

Avkastning på egenkapital vs. avkastning på investert kapital

ROE refererer til hvor mye fortjeneste selskapet kan tjene i forhold til egenkapitalen. Avkastning av investert kapital (ROIC), går et skritt videre.
ROICs formål er å beregne selskapets totale kontantstrøm etter utbytte, basert på alle dets kapitalkilder. Dette inkluderer egenkapital fra aksjonærer og gjeld. ROE måler effektiviteten av et selskaps bruk av egenkapital. ROIC måler effektiviteten et selskap tjener penger med fra alle kilder.
Parmis Kazemi
Artikkelforfatter
Parmis Kazemi
Parmis er en innholdsskaper som har en lidenskap for å skrive og skape nye ting. Hun er også sterkt interessert i teknologi og liker å lære nye ting.
Kalkulator For Egenkapitalavkastning Norsk
Publisert: Mon Feb 28 2022
I kategori Finansielle kalkulatorer
Legg til Kalkulator For Egenkapitalavkastning på ditt eget nettsted

Andre økonomiske kalkulatorer

Månedslønn Til Timelønnskalkulator (lønnskalkulator)

Beregn hva du tjener i timen enkelt med vår kalkulator! Du lærer også de viktige forskjellene mellom timelønn og månedslønn!

Lønningskalkulator

Beregn din nye lønn etter lønnsøkning enkelt med vår online lønnsøkningskalkulator!

Forbrukeroverskuddskalkulator (forbrukeroverskuddsformel)

Beregn umiddelbart forbrukeroverskudd med vår økonomiske kalkulator på nett!

Lønnskalkulator

Lønnskalkulatoren konverterer lønnsbeløp til tilsvarende verdier basert på betalingsfrekvens.

Kalkulator For Billån

Dette er en gratis kalkulator som beregner den månedlige lånebetalingen for et billån. Fungerer med nye og brukte biler!

Rabattkalkulator

Ved å bruke denne online kalkulatoren kan du finne ut den endelige prisen etter å ha brukt eventuelle rabatter.

Cryptocurrency Profit Kalkulator

Denne kalkulatoren hjelper deg å se hvor mye penger og fortjeneste du har tjent på investeringene dine.

Ethereum (ETH) Fortjenestekalkulator

Beregn fortjenesten av Ethereum-investeringene dine enkelt med denne gratis investeringskalkulatoren.

Dogecoin (DOGE) Fortjenestekalkulator

Beregn fortjenesten av Dogecoin-investeringene dine enkelt med denne gratis investeringskalkulatoren.

Bitcoin (BTC) Fortjenestekalkulator

Beregn investeringsfortjenesten din av Bitcoin enkelt med denne gratis investeringskalkulatoren.

Boliglånskalkulator

Dette er et gratis verktøy som vil beregne din månedlige boliglånsbetaling.

Ripple (XRP) Fortjenestekalkulator

Beregn fortjenesten av XRP-investeringene dine med denne gratis fortjenestekalkulatoren.

Bitcoin Cash (BCH) Fortjenestekalkulator

Beregn fortjenesten for BCH-investeringene dine enkelt med denne gratis investeringskalkulatoren.

Litecoin (LTC) Fortjenestekalkulator

Beregn fortjenesten av dine LTC-investeringer enkelt med denne gratis investeringskalkulatoren.

Binance Coin (BNB) Fortjenestekalkulator

Beregn fortjenesten av dine BNB-investeringer enkelt med denne gratis investeringskalkulatoren.

Tilsvarende Årlig Kostnadskalkulator

Bruk dette gratis nettbaserte verktøyet til å beregne den tilsvarende årlige kostnaden, som er et mål på den sanne kostnaden ved å eie en eiendel over levetiden.

Årlig Inntektskalkulator

Dette er et nettbasert verktøy som beregner hvor mye penger du tjener på et år.

Avkastning På Investeringen (ROI) Kalkulator

Dette er en kalkulator som hjelper deg å finne ut hvor mye penger du vil tjene på en investering.

Bilavskrivningskalkulator

Denne kalkulatoren beregner kostnaden for avskrivning for bilen din. Estimer bilens verdi når den er brukt.

Rentekalkulator

Vår rentekalkulator lar deg beregne rentebetalinger og sluttsaldo for ikke bare faste hovedstoler, men også periodiske bidrag.

CAPM-kalkulator

Bruk denne CAPM-kalkulatoren til å forklare forholdet mellom forventet avkastning og sikkerhetsrisikoen.

Kalkulator For Finansiell Påslag

Markup-kalkulatoren er et verktøy for bedrifter som beregner salgsprisen din.

Boliglånskalkulator (EMI)

Denne boliglånskalkulatoren er gratis og lar deg beregne boliglånets EMI raskt.

PPF-kalkulator (Public Provident Fund).

Dette økonomiske verktøyet lar deg løse spørsmålene dine om kontoen for offentlige forsørgelsesfond.

Aksjefond Avkastning Kalkulator

Med dette gratisverktøyet kan du beregne avkastningen på investeringen på aksjefond!

SIP-kalkulator (systematisk Investeringsplan).

SIP-kalkulatorer lar enkeltpersoner raskt beregne den potensielle avkastningen av sine aksjefondsinvesteringer gjort via SIP.

CAGR-kalkulator (sammensatt Årlig Vekstrate)

Hvis du vil estimere den potensielle avkastningen fra en investering, er CAGR-kalkulatoren verktøyet for deg!

Ponderal Indekskalkulator

Denne ponderale indekskalkulatoren vil gi en mer nøyaktig måling enn Body Mass Index.

Kalkulator For Cap Rate

Cap rate, også kjent som kapitaliseringsrentekalkulatoren er et verktøy som alle som er interessert i fast eiendom kan bruke.

Lagergjennomsnittskalkulator (kostnadsgrunnlag)

Denne gjennomsnittskalkulatoren for aksjer lar deg beregne aksjekursen eller gjennomsnittsprisen du kjøpte aksjene til.

Investeringskalkulator

Du kan bruke investeringskalkulatoren til å beregne en bestemt parameter for investeringsplanen din. Fanene indikerer parameteren som skal beregnes. For å beregne avkastningsgraden som kreves for å nå et bestemt investeringsmål ved å bruke bestemte input, klikk på fanen Return Rate.

Omvendt Aksjedelingskalkulator

Dette bemerkelsesverdige verktøyet vil beregne en aksjes nye verdi etter en omvendt aksjedeling.

Kalkulator For Strømkostnad

Strømkostnadskalkulatoren lar forbrukere beregne sine årlige strømkostnader på en brukervennlig måte.

Felles Leiedelingskalkulator

Denne kalkulatoren vil raskt og effektivt beregne det rimelige leiebeløpet for hvert medlem av utleieenheten din.

Provisjonskalkulator

Denne nettbaserte kalkulatoren vil beregne den prosentvise godtgjørelsen.

Fremtidig Verdi Kalkulator

Future Value Calculator er et smart verktøy som raskt vil beregne verdien av enhver investering til enhver tid i fremtiden.

Kalkulator For Oppstartsvurdering

Verdsettelseskalkulatoren for post- og forhåndspenger forenkler regnestykket slik at du kan fokusere på viktigere oppgaver når du forhandler oppstartsvurdering.

Sikringsforholdskalkulator For Investeringer

Denne kalkulatoren hjelper deg med å bestemme prosentandelen av investeringsporteføljen din som er sikret mot investeringsrisiko.

Synkende Fond Kalkulator

Synkefondskalkulatoren hjelper deg med å finne ut hvor mye du må sette av for at du skal nå målet ditt innen den angitte tiden.

Kalkulator For Periodisk Innskudd (RD).

RD-kalkulatoren (gjentakende innskudd) kan hjelpe deg med å bestemme forfallsverdien for RD-investeringskontoen din hvis den vokser med en fastsatt rente og over en viss tid.

Leie Kalkulator

Vår leiekalkulator hjelper deg med å bestemme den månedlige og totale betalingen for en leieavtale.

Kalkulator For Gjeld Til Inntektsforhold

Gjeld til inntekt kalkulator, eller DTI kalkulator for kort, er et uvurderlig verktøy for alle som har tatt opp alle typer lån. Denne kalkulatoren vil vise deg hvor mye gjeld du har og om du har råd til et nytt lån.

Kalkulator For Tilbakebetalingstid

Tilbakebetalingstidskalkulatoren lar deg anslå hvor lang tid det vil ta å tjene penger på en første investering.

Inntjening Per Aksje (EPS) Kalkulator

Dette verktøyet vil veilede deg i beregningen av inntjening per aksje. Den gir deg også en nøyaktig formel for å beregne EPS.

Treghetsmomentkalkulator

Treghetsmomentkalkulatoren kan brukes til å hjelpe deg hvis du har problemer med å bestemme andre øyeblikk av areal for en vanlig form (som en rund eller en sekskant).

Fremtidig Verdi Av Annuitetskalkulator

Future Value of Annuity Calculator kan brukes til å finne den fremtidige verdien av et sett med like kontantstrømmer på en bestemt dato.

Årlig Prosentvis Avkastning

APY-kalkulatoren kan brukes til å beregne hvor mye renter du vil tjene på en investering gjort i løpet av et år.

Margin Kalkulator

Hvis du ønsker å maksimere marginene dine, vil denne kalkulatoren være din beste venn. Du kan beregne inntektene fra en vare hvis du kjenner prisen og din foretrukne fortjenestemarginprosent.

Crore Til Lakh-omformer

Crore til lakh-konverteren er et hendig verktøy som lar deg konvertere et hvilket som helst tall til crores eller lakhs.

Kalkulator For Båtlån

Dette verktøyet vil hjelpe deg med å estimere månedlige betalinger samt å beregne totalprisen for din drømmebåtfinansiering.

Obligasjonspriskalkulator

Vi tar sikte på å hjelpe deg med å beregne obligasjonsprisene utstedt av en regjering eller et selskap med denne obligasjonspriskalkulatoren.

Halvannen Tidskalkulator

Med halvannen tidskalkulator kan du enkelt finne overtidssatsene for halvannen tid, dobbel lønn og trippellønn.

BRANN-kalkulator - Beregn Førtidspensjonering

BRANN-kalkulator — økonomisk uavhengighet, pensjoner deg tidlig

Prosentavkastningskalkulator

Prosentavkastningskalkulatoren vil hjelpe deg med å forstå hvordan prosentavkastning og viser deg formelen for prosentavkastning, samt definisjonen.

Diversifiseringskalkulator

TODO

Kredittkortbetalingskalkulator

Beregn kredittkortbetalingene dine enkelt med vårt gratisverktøy

Beregn Gjeldende Forhold Mellom Eiendeler Og Gjeld

Beregn ditt nåværende forhold for finans og virksomhet!

TODO

TODO

Kalkulator For Utbytteutbetalingsforhold

TODO

TODO

TODO

TODO

TODO

TODO

TODO

TODO

TODO